نسب النشاط : دليل الأنواع والأهمية وطرق حسابه بالأمثلة

تعتبر نسب النشاط عمودًا أساسيًا لنجاح المؤسسات والشركات، حيث يمكنها فتح نوافذ الفهم لنقاط القوة والضعف داخل البيئة التنظيمية، و توفر تقييمات دقيقة للقرارات الاستثمارية والمالية، إلى جانب تحديد الاستراتيجيات المستقبلية.

تتزايد أهمية نسب النشاط في ظل المنافسة الشديدة في ساحة الأعمال والتطورات السريعة، مما أدى إلى تطوير أدوات متقدمة تُسهم في تسهيل عمليات التحليل والتقييم.

في هذا المقال، سنتناول موضوعًا حيويًا في عالم التحليل المالي، وهو نسب النشاط  التي تشمل نسب الكفاءة والنشاط. سنعمق في تفاصيل هذه النسب لفهم كيفية قياس أداء الشركات وتحليله بشكل شامل وفعّال.

 تعريف نسب النشاط

نسب النشاط، أو ما يُعرف أيضًا بنسب الكفاءة، هي أدوات مالية حيوية تُستخدم لتقييم كفاءة إدارة المؤسسة في استخدام وإدارة أصولها بفعالية ضمن إطار ميزانيتها العامة. تُعد قدرة الشركة على تحويل الموارد مثل المخزون وأرصدة العملاء إلى نقدية سائلة أمرًا حيويًا، حيث يتم من خلالها تمويل عمليات الإنتاج والمبيعات بشكل فعال، مما يُعزز الإيرادات ويحسن الأرباح، ويساهم في تعزيز الاستقرار المالي والنشاط التشغيلي للشركة.

نسب النشاط تلعب دورًا حيويًا في المحاسبة، حيث تقييم كفاءة الشركة في إدارة المخزون والإنتاج والمبيعات، وتُعزز التفاعل مع العملاء.

هذه النسب تشكل جزءًا أساسيًا من التحليل المالي، إذ توفر تحليلات دقيقة تؤثر في صنع القرارات الاستراتيجية للشركة في المستقبل.

أهمية نسب النشاط

يعتبر حساب نسب النشاط أمرًا أساسيًا في مجال المحاسبة والتمويل وتتضح أهميته في عدة نقاط:

• المقارنة بين الشركات:   حيث تستخدم نسب النشاط لمقارنة أداء الشركات المختلفة في نفس الصناعة أو القطاع مما يساعد في تحديد الشركات التي تتمتع بأداء مالي أفضل وتحديد المجالات التي يمكن تحسينها

• تحديد المشاكل المالية:  يساعد حساب نسب النشاط في تحديد المشاكل المالية في عمل الشركة مثل مشاكل في إدارة المخزون أو تأخر في تحصيل الحسابات وبالتاي يتمكن المديرين الماليين من التركيز على تحسين هذه الجوانب

• التصحيحات والتحسينات:  يمكن استخدام نسب النشاط لتحديد المجالات التي تحتاج إلى تصحيحات أو تحسينات في سير العمل المالي وهذا يساهم في تحسين أداء الشركة وزيادة كفاءتها

• توفير بيانات مالية مبسطة:   تقديم البيانات المالية بطريقة مبسطة وسهلة الفهم من خلال استخدام نسب النشاط، مما يساعد على فهم أداء الشركة بشكل أفضل من قبل المستثمرين والمساهمين

• تقييم الكفاءة التشغيلية: يمكنك  تقييم كيفية استغلال وإدارة الشركة لأصولها ومواردها لتحقيق الأرباح مما يعكس كفاءتها التشغيلية

• تتبع التقدم المالي:  يمكن استخدام نسب النشاط لتتبع التقدم المالي للشركة عبر فترات زمنية مختلفة، مما يساعد في تحديد اتجاهات الأداء وتحديد النقاط القوية والضعف في عمل الشركة.

أنواع نسب النشاط وطرق حسابها

تكمن أهمية النسب المالية في قدرتها على تحديد مستقبل عمل الشركة وإمكانية توسعها أو تقييد نموها.

تقيس هذه النسب كفاءة الشركة في إدارة جوانب الميزانية العمومية ، وتقييم سرعة تحويل رأس المال والأصول إلى نقد أو مبيعات.

يمكن حساب هذه النسب بشكل دوري، سواء شهريًا أو ربع سنويًا، أو عند نهاية كل فترة مالية.

ويمكن أتمتة عملية حسابها باستخدام برامج المحاسبة، لكن يجب فهم هذه النسب بشكل كامل لتمكين تحليلها وفهم نتائجها بشكل صحيح.

وفيما يلي أبرز أنواع نسب النشاط:

•  معدل دوران الأصول الثابتة

معدل دوران الأصول الثابتة هو مؤشر يعكس كفاءة إدارة المؤسسات والشركات في استخدام الأصول الثابتة لتحقيق المبيعات وزيادة الأرباح.

عندما يرتفع معدل دوران الأصول الثابتة، يدل ذلك عادة على كفاءة ونجاح المؤسسة في استثمار واستغلال أصولها لتحقيق المبيعات.

بالمقابل، إذا انخفض معدل دوران الأصول الثابتة، فإن ذلك قد يشير إلى وجود خلل في مستوى استثمار الشركة لأصولها الثابتة بالنسبة لحجم المبيعات.

يجدر بالذكر أن بعض القوائم المالية تعرض الأصول الثابتة بعد خصم مجموع الاستهلاك، وهذا يؤدي إلى تقليل صافي الأصول، خاصة في حالة الأصول القديمة حيث يكون مجموع الاستهلاك مرتفعًا.

لذا، يفضل بعض المحللين الماليين حساب معدل دوران الأصول الثابتة بناءً على إجمالي تكلفة الأصول الثابتة بدلاً من صافي قيمتها.

مثال توضيحي :

مثال: إذا كانت مبيعات الشركة خلال عام 2023تبلغ 200,000جنيه، ورصيد الأصول الثابتة في نهاية 2022 يبلغ 180,000 جنيه، ورصيد الأصول الثابتة في نهاية 2023 يبلغ 160,000 جنيه.

متوسط الأصول الثابتة = (160.000+180,000)/2 = 170,000

معدل دوران الأصول الثابتة = 200,000/ 170,000= 0.85 مرة

• معدل دوران المخزون

 وهو من أشهر أنواع نسب النشاط ، إذ يستخدم لقياس كفاءة إدارة المؤسسات في استخدام وتحريك المخزون خلال فترة مالية محددة، ويعكس عدد المرات التي تم فيها بيع المخزون واستبداله خلال هذه الفترة لتحقيق الربح.

انخفاضه يشير إلى وجود مشاكل في إدارة التسويق أو ضعف في طلب المنتجات، بينما ارتفاعه يدل عادة على أداء جيد للشركة.

لحساب معدل دوران نسبة المخزون، يمكن استخدام الصيغة التالية:

متوسط رصيد المخزون / معدل دوران المخزون = تكلفة المبيعات

متوسط المخزون= رصيد المخزون السنة السابقة + رصيد المخزون السنة الحالية) /2

لنوضح هذا بمثال:

مثال: إذا كانت تكلفة المبيعات لشركة ما خلال عام 2022 تبلغ 120,000 جنيه، وكان رصيد المخزون في عام 2021 هو 46,000 جنيه وفي عام 2022 هو 50,000 جنيه، فإننا نقوم بحساب معدل دوران المخزون كالتالي:

متوسط رصيد المخزون=(46,000+50,000)/2 = 170,000

معدل دوران المخزون=12,000/48,000=2,5

• معدل دوران الذمم المدينة

تعتبر مؤشراً هاماً يُستخدم لقياس نسب النشاط داخل الشركة  من حيث تحصيل الديون من العملاء الذين يدفعون عن طريق الائتمان، حيث تعكس عدد المرات التي تمكنت فيها الشركة من تحويل الديون إلى نقدية خلال فترة محاسبية معينة. يُستخدم هذا المؤشر لتقييم قدرة الشركة على إدارة الائتمان بشكل فعال، وليس تقييم قدرتها على جمع المبيعات النقدية.

لحساب نسبة دوران الذمم المدينة، يتم استخدام الصيغة التالية:

نسبة دوران الذمم المدينة = صافي مبيعات الائتمان ÷ متوسط حسابات القبض.

لنقدم مثالاً عملياً لتوضيح ذلك:

مثال: إذا كانت صافي مبيعات الشركة عن عام 2022 تبلغ 150,000 جنيه، وكان رصيد المدينين في عام 2021 هو 45,000 جنيه وفي عام 2023 هو 55,000 جنيه، فإننا نقوم بحساب نسبة دوران الذمم المدينة كما يلي:

50,000= 2/متوسط حسابات القبض=(45,000+55,000)

نسبة دوران الذمم المدينة=150,000/50,000=3

• معدل دوران الأصول المتداولة

وهو أحد نسب النشاط التي توضح قدرة الشركة على استخدام وتحويل أصولها المتداولة لتحقيق المبيعات وتحقيق الأرباح. يتم حساب هذه النسبة عادة في نهاية السنة المالية ، وتختلف قيمتها حسب طبيعة الصناعة والعوامل الاقتصادية المؤثرة في السوق.

كلما ارتفعت نسبة دوران الأصول المتداولة، كلما تحسّن أداء الشركة وكفاءتها في استخدام أصولها بفعالية أكبر.

لحساب هذه النسبة، يتم استخدام الصيغة التالية:

معدل دوران الأصول المتداولة = صافي المبيعات / الأصول المتداولة.

• معدل دوران الذمم الدائنة

هو مؤشر يظهر مدى سرعة المؤسسة في تسديد التزاماتها المالية المستحقة، حيث يعكس ارتفاع هذا المعدل توافر سيولة مالية للمؤسسة أو إمكانية الحصول على تسهيلات وفترات أطول للسداد، بينما يدل انخفاضه على صعوبات مالية أو تأخير في تسديد الالتزامات المالية.

لحساب هذه النسبة، يُستخدم النسبة التالية:

معدل دوران الذمم الدائنة = المشتريات الآجلة  / الذمم الدائنة.

•  نسبة دوران رأس المال العامل

تعكس فاعلية المؤسسة في استخدام رأس مالها لتوليد المبيعات والأرباح.

 كلما ارتفعت هذه النسبة، كانت الشركة أكثر نجاحًا في استغلال رأس المال، بينما انخفاضها يعني كثرة الديون أو ركود المخزون.

يمكن استخدام هذه النسبة لمقارنة أداء المؤسسة بالمؤسسات المنافسة في نفس القطاع.

لحساب نسبة رأس المال العامل كأحد نسب النشاط الضرورية داخل الشركات والمؤسسات، يتم استخدام الصيغة التالية:

نسبة دوران رأس المال العامل = بيع أو تكاليف البضائع المباعة / رأس المال العامل.

•  معدل دوران إجمالي الأصول

يعكس كيفية استخدام المؤسسة لأصولها لتحقيق الربح، حيث يقاس عدد مرات استغلال المؤسسة لأصولها بفاعلية خلال فترة زمنية محددة.

إذا كان المعدل مرتفعًا، فهذا يشير إلى أن المؤسسة تستخدم أصولها بكفاءة عالية. والعكس صحيح، حيث يدل انخفاض المعدل على استخدام غير فعال للأصول أو على عدم تحقيق الربح المتوقع منها.

لحساب معدل دوران إجمالي الأصول كأحد أهم أنواع نسب النشاط ، يمكن استخدام الصيغة التالية:

معدل دوران إجمالي الأصول = إجمالي أصول أول مدة + إجمالي أصول أخر المدة/ 2

مثال:

إذا كانت مبيعات الشركة خلال عام 2022 تبلغ 150.000 جنيه، ورصيد الأصول في نهاية 2021 يبلغ 270.000 جنيه، ورصيد الأصول في نهاية 2022 يبلغ 330.000 جنيه.

 متوسط الأصول = (270.000+330.000)/2 = 300.000

معدل دوران الأصول = 150.000 / 300.000 = 0.5 مرة

•  متوسط فترة الائتمان

معدل دوران رأس المال العامل يقيم فاعلية المؤسسة في استخدام رأس مالها لتمويل عملياتها التجارية، حيث يعكس النسبة المدة الزمنية اللازمة لفترة الائتمان التي تمنحها الشركة لعملائها لسداد مبلغ المنتجات أو الخدمات التي تم شراؤها. كلما انخفض هذا المعدل، كان ذلك مؤشرًا على استخدام أفضل لرأس المال العامل.

لحساب معدل دوران رأس المال العامل، يمكن استخدام الصيغة التالية:

365/ متوسط فترة الائتمان = معدل دوران رأس المال العامل

•  الدورة النقدية

الدورة النقدية هي المدة الزمنية التي تستغرقها الشركة لإتمام دورة صافي النقد، وتُحدد الوقت بالأيام اللازمة بين التدفق النقدي الداخلي والتدفق النقدي الخارجي.

وفيما يلي طريقة حسابها كأحد نسب النشاط الخاصة بشركتك:

الدورة النقدية= الدورة التشغيلية – متوسط فترة الائتمان

• الدورة التشغيلية

الدورة التشغيلية تقيس المدة الزمنية لإتمام دورة تشغيلية كاملة للشركة،

وتحسب كالتالي:

الدورة التشغيلية = متوسط فترة التحصيل + متوسط فترة الاحتفاظ

كيفية تحسين نسب النشاط ؟

لتحسين نسب النشاط في الشركة يجب اتباع بعض الإجراءات والاستراتيجيات التي تساهم في تحسين كفاءة استخدام الموارد وتعزيز الأداء المالي للشركة

ويتم ذلك من خلال بعض الطرق لتحسين نسب النشاط:

•  نسب النشاط و رأس المال العامل

   عن طريق زيادة الإيرادات الناتجة عن زيادة المبيعات يتم  تحسين استراتيجيات التسويق والعمل على  تخفيض التكاليف وتحسين كفاءة العمليات لتحقيق توفير في التكاليف.

وينتج عن ذلك أيضا تحسين سياسات الائتمان والتحصيل لتقليل فترات الديون الغير مدفوعة

•  إدارة المخزون ونسب النشاط

 حيث يجب على أي شركة تطوير نظام اداره المخزون ليساعد في تحديد الكميات المثلى للمخزون وتقليل الفاقد وتحسين عمليات الشراء والتوريد لتقليل التكاليف وتحسين كفاءة التوريد

•  تحسين تحصيل الديون

  عن طريق وضع سياسات صارمة لتحصيل الديون وتحفيز العملاء على سرعة السداد واستخدام أنظمة تقييم الائتمان لتحديد عملاء موثوقين وتقليل المخاطر المالية

•  زيادة كفاءة استخدام الأصول

ويتم عن طريق تحسين عمليات الإنتاج والتصنيع لزيادة كفاءة استخدام الأصول والعمل على مراجعة وتحسين سياسات صيانة الأصول لضمان عملها بكفاءة أقصى

• تحسين عمليات البيع والتسويق

  ويتم ذلك عن طريق تطوير استراتيجيات تسويقية فعالة لزيادة حجم المبيعات وتعزيز الإيرادات والعمل على تحسين تجربة العملاء وتقديم خدمات عالية الجودة للمحافظة على العملاء الحاليين وجذب عملاء جدد

•  إدارة التكاليف ونسب النشاط

   من الضروري القيام مراجعة جميع تكاليف العمليات وتحليلها من حين لأخر لتحديد المجالات التي يمكن فيها تقليل التكاليف.

بجانب العمل على تشجيع ثقافة الابتكار والتحسين المستمر داخل الشركة لزيادة كفاءة العمل

•  تحسين تكنولوجيا المعلومات

   يجب القيام بتطوير وتحديث البنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات لتمكين عمليات الشركة وتحسين الكفاءة والتواصل الداخلي

•  تحسين العلاقات مع العملاء

   لا شك ان توجيه الجهود نحو تحسين خدمة العملاء وتلبية احتياجاتهم يساهم بشكل كبير في جذب أكبر عدد من العملاء

الفرق بين نسبه السيولة ونسب النشاط

الفرق بين نسب السيولة ونسب النشاط يتمحور حول عدة جوانب وهي:

• التركيز

 نسب السيولة تركز على قدرة الشركة على تحمل التزاماتها المالية وسداد ديونها قصيرة المدي بينما تتركز نسب النشاط على كفاءة استخدام الموارد والأصول لتحقيق الأرباح.

• الغرض

    تهدف نسب السيولة إلى قياس قدرة الشركة على التعامل مع التزاماتها المالية القصيرة الأجل لكن تهدف نسب النشاط إلى قياس كفاءة الشركة في تحقيق الأرباح وتوليد العوائد.

• المؤشرات

نسب السيولة تشمل مؤشرات مثل نسبة السيولة الحالية ونسبة السيولة السريعة ونسبة رأس المال العامل لكن تشمل نسب النشاط مؤشرات مثل نسبة دوران الأصول ونسبة دوران الذمم المدينة ونسبة دوران المخزون.

• التقدير

   يستخدم تقدير السيولة لتحديد مدى قدرة الشركة على تلبية التزاماتها المالية القصيرة الأجل بينما يستخدم تقدير النشاط لتحديد كفاءة الشركة في تحقيق الأرباح من خلال استخدام مواردها بشكل فعال.

الفرق بين الربحية ونسب النشاط

يعد كلاهما من المؤشرات الأساسية المستخدمة في تحليل البيانات المالية ولكن لكل منهما دور يختلف عن الاخر

نسب الربحية

 تركز على كيفية توليد الشركة للأرباح وتحقيق العائد على استثمارات المساهمين وتشمل مؤشرات مثل نسبة الربح الصافي إلى المبيعات ونسبة العائد على حقوق المساهمين ونسبة الربح إلى الأصول

كما انها تظهر قدرة الشركة على تحقيق الربح وإدارة تكاليفها وزيادة قيمة أسهم المساهمين.

نسب النشاط

    تركز على كفاءة الشركة في استخدام أصولها ومواردها لتحقيق العوائد والأرباح مثل نسبة دوران الأصول ونسبة دوران المخزون ونسبة رأس المال العامل

ويتضح من خلالها كيفية استخدام الشركة لأصولها لتوليد المبيعات والأرباح وتحقيق أقصى قدر من الكفاءة.

ما الذي تقيسه نسب النشاط ؟

نسب النشاط تقيس درجة كفاءة الشركة في تشغيل الأصول المتاحة لديها وتحويلها إلى أرباح وهذا ما تقيسه نسب النشاط

• كفاءة استخدام الأصول

   حيث تقيس نسب النشاط كيفية استخدام الشركة لأصولها الثابتة والمتداولة لتحقيق الأرباح فكلما كانت الشركة أكثر كفاءة في استخدام أصولها كلما كانت قادرة على تحقيق مزيد من الأرباح.

• سرعة تحويل الأصول إلى أرباح

تعكس قدرة الشركة على تحويل أصولها إلى أرباح بسرعة مثل تحويل المخزون والحسابات المدينة إلى نقدية وكلما زادت سرعة التحويل كلما زادت قدرة الشركة على تحقيق الأرباح بشكل أسرع.

• تحليل كفاءة العمليات

  تقييم كفاءة إدارة الشركة لإدارة المخزون، وتحصيل الديون، من ثم تحسين مواطن التحسين لزيادة الكفاءة وزيادة الأرباح.

• تحديد المشاكل والفرص

 يمكن لنسب النشاط تحديد المشاكل في عمليات الشركة مثل بطء تدوير المخزون أو تأخر تحصيل الديون وبالتالي توجيه الجهود لتحسينها. كما يمكن أن تكشف عن الفرص لتحسين كفاءة العمليات وزيادة الأرباح.

• قياس الأداء عبر الزمن

    يمكن استخدام نسب النشاط لقياس أداء الشركة عبر الزمن ومقارنته بالأداء السابق لتحديد التقدم أو التراجع في كفاءة الشركة.

أسئلة شائعة

كيف يتم حساب نسب النشاط؟

نسب النشاط : هي مؤشرات مالية تستخدم لتقييم كفاءة إدارة المؤسسة في استخدام الأصول المتاحة في ميزانيتها العمومية وتحقيق الأهداف المالية كما انها توفر صوره شامله عن الأداء المالي للشركة وحاله الاعمال وتساعد في اتخاذ القرارات المالية الصحيحة و حساب نسب النشاط يتطلب تحليل العديد من البيانات المالية والمحاسبية للشركة لأنها تتضمن اكثر من نسبه مثل ( دوران الذمم المدينة ، نسب راس المال العامل ، نسبه دوران الأصول ، ودوران الأصول الثابتة ) وكل من هذه النسب يتم حسابه من خلال مجموعه من الإجراءات التي يجب اتباعها لبيان هذه النسب بطريقه صحيحه وبالتالي يتضح التحليل المالي الصحيح للمؤسسة

ما معني معدل النشاط؟

هو متوسط أو معدل يتم احتسابه لنسب النشاط على مدار فترة زمنية محددة مثل الربع السنوي أو السنة المالية ويتم ذلك عن طريق جمع قيم نسب النشاط لفترات متعددة ثم تقسيمها على عدد الفترات كما ان يوفر هذا المعدل للمستثمرين والمحللين الماليين نظره شامله عن أداء الشركة على مدي فتره زمنيه معينة

ما هي نسب التشغيل؟

هي مجموعة من النسب المالية التي تقيس كفاءة الشركة في استخدام مواردها وأصولها لتوليد الإيرادات والأرباح من عملياتها التشغيلية اليومية وتساعد هذه النسب في فهم كيفية إدارة الشركة لعملياتها التشغيلية وكفاءتها في تحقيق الأرباح من خلال هذه العمليات ومن اهم نسب التشغيل (نسبه دوران الأصول، نسبه دوران المخزون، نسبه دوران الذمم المدينة، نسبه العائد على الأصول، نسبه العائد على حقوق المساهمين)

ما هي النسب الربحية؟

تُعتبر مؤشرًا قويًا على كفاءة السياسات المالية للشركة وتظهر قدرتها على تحقيق أرباح دورية بعد احتساب مصروفات التشغيل وغيرها من النفقات وتشمل مؤشرات مثل نسبة الربح الصافي إلى المبيعات ونسبة العائد على حقوق المساهمين ونسبة الربح إلى

وفي الختام، نسب النشاط تعد أداة حيوية في تحليل الأداء المالي. تعمل هذه النسب على قياس كفاءة الشركات في استخدام مواردها وتحقيق الأرباح والمبيعات.

بالإضافة إلى ذلك، تساعد هذه النسب في المقارنة بين الشركات المنافسة وتتبع التقدم المالي عبر الفترات المختلفة، مما يسهم في إعداد تقييم شامل لأداء الشركة وتقديم رؤية استشرافية متكاملة للمستقبل المالي لها.